有關產業的話題。如果大家要問近期最熱門的產業是什么？那么光伏絕對可以算一個。就在2月8日晚上，光伏產業龍頭“隆基股份”連發兩條公告，稱為保證多晶硅料的穩定供應，公司與福萊特及韓國OCIM簽訂為三年期硅料、光伏玻璃采購協議，兩份大單合同總金額約167.6億元人民幣。

這還不算完，就在2021年2月2日，隆基股份與江蘇中能簽訂硅料采購協議，計劃在2021年3月至2023年12月期間，合計采購不少于9.14萬噸多晶硅，并且采用的是“鎖量不鎖價”的協議模式。什么叫“鎖量不鎖價”？翻譯過來的意思就是，只要保證貨源供應充足，價格高一點也可以坐下來談。根據統計，2021年隆基股份通過長單采購模式，已經鎖定約25萬噸的硅料，在其2021年硅料需求占比達到約82%。隆基股份這種“瘋狂采購”模式反應出來一點。公司手里根本不缺訂單，而且不光是今年不缺，今后3到5年的時間里都不缺。隆基股份的火爆，反應出整個光伏產業都處在景氣周期。

在聊光伏產業之前，我們先要明白光伏產業的最終產品是什么？整個光伏產業最終的目的就是為了發電。光伏電廠建成以后可以源源不斷的產生電能，發出的電不僅可以在當地自用，而且可以上到輸電網賣給其他地區。所以光伏項目就和我們熟悉的火力發電廠一樣可以通過“賣電”來實現盈利。

那么整個光伏產業為什么會一夜之間就進入到爆發增長模式了呢？這還要從國家的頂層政策開始說起。在新能源出現之前，我國發電全都依靠化石能源（也就是燒煤）。火力發電的最大缺點就是會產生大量的二氧化碳，加劇全球氣候變暖，同時還會污染環境。

而作為一個負責任的大國，我國在2020年9月的聯合國大會一般性辯論上首次向世界鄭重承諾，中國將在2060年實現“碳中和”，2030年實現“碳達峰”。并且在去年12月中旬舉行的中央經濟工作會議中，國家明確提出要“做好碳達峰、碳中和工作”，并將其列為2021年八大重點任務之一。

要實現“碳中和”、“碳達峰”就要大力發展新能源產業。而光伏是目前技術最為成熟，產業化程度最高的清潔能源。目前光伏發電的成本已經與傳統的“煤電”價格基本持平。整個產業已經具備大規模商業化的條件。國家提出的碳中和目標就是整個光伏產業“崛起”的頂層邏輯。

下面我們再來聊一下整個光伏產業鏈。光伏產業的上游是硅料、單晶硅棒和多晶硅錠生產商。中游是多晶硅電池片及電池組件（也就是我們通常所說的太陽能電池板）。下游是光伏發電廠和電站。從國內產業來看，我國在光伏產業上游和中游處于世界領先地位，特別是在多晶硅、電池片以及光伏組件領域可以做到世界排名第一。經過多年的努力，我國的光伏發電及儲能技術已經非常成熟，完全可以做到大規模商用。技術上的領先優勢為我國光伏產業快速崛起提供了先決條件。

除了技術上的成熟，整個光伏產業的發展的動力最主要的還是來自產業于下游光伏項目建設的巨大需求。市場上的光伏發電項目可以分為兩種，一種是集中式，比如西北地區建設的大型地面光伏發電站。這種光伏項目由于前期資金投入大，占地面積廣等特點，主要由各級地方政府負責投資興建。另一種是分布式光伏項目，也就是我們通常見到的企業廠房屋頂光伏發電系統和民居屋頂光伏發電系統。這種光伏項目投入資金較少，一般由企業或者個人投資者發起。

目前對光伏產業拉動作用最為明顯的還是集中式大型光伏發電項目。地方政府一般會采用招投標的方式向下游的電廠建設企業分配項目資源。截止目前，許多省市已經發布了“十四五”期間的光伏規劃。例如在今年1月，江蘇省就提出到2025年底全省光伏發電裝機達到26GW,其中分布式光伏裝機達到12Gw,集中式光伏電站裝機達到14GW。同樣是在今年1月，西藏提出在2025年光伏太陽能裝機容量突破10GW，這比2020年的 1.28GW增長了7倍。2020年11月，河北省發布未來五年建設光伏項目方案，初步統計新增規模將超過22GW。此外，提出新能源發展規劃的還有廣東省。2020年9月，廣東省提出到2025年新能源發電裝機規模要達到102.5GW，其中風電、光伏、生物質發電裝機約42GW。除了以上省市外，四川、云南、廣西等省也都在自己的“十四五”新能源規劃當中將光伏作為重點發展領域。

從數據來看，我國光伏發電量從2016年的393.6億千瓦時迅速上漲到2020年的1307.6千瓦時。5年時間里增長了2.32倍，年復合增長率達到了27%。未來隨著政府投資力度的逐步加大，整個光伏產業的上、中、下游都將保持高速擴張的狀態。

上面，我們總結了整個光伏產業爆發的具體原因。接下來，為了能讓讀者們搭上光伏產業這列快車，我們來具體了解一下A股市場上與光伏產業相關的上市公司有哪些。目前A股市場上與光伏產業相關的上市公司一共有269家。其中既有中上游的龍頭公司比如“隆基股份”，也有下游的龍頭公司，比如特變電工等。由于涉及公司較多，想要短時間內篩選出高質量公司的難度比較大。所以我們為大家列舉了板塊中20只市值最大的股票，供大家參考。當然市值大不一定就代表公司質地優良，不過市場既然給予其相對較高的估值，還是有一定的內在邏輯作為支撐的。