一段時間以來,“反轉”一詞已為不少光伏市場文章所用,筆者從未重視。近來《20大光伏制造商Q2出貨量創歷史新高,市場已反轉》(簡稱《反轉》)、《2013年二季度——光伏組件產業的轉折點》兩篇消息,使筆者不能不陷入長考,因為5月中旬寫有一篇《光伏復蘇期還未到,戰略投資機會正在到來》中提到:“產業復蘇期的到來,是以批量有競爭力企業經營結果轉正為標志。”“今年底明年初轉正的可能性是存在的。”如果目前已確認“反轉”,意味筆者判斷有誤。
《反轉》給出如下數據:“世界著名的20家制造商的光伏組件出貨量在2013年第二季度超過5.8萬千瓦,較上一年同比增長占21%。”“中國的使用產能利用率運行在6月份為99%,臺灣廠商在84%以上。”最近還有這樣一些消息:晶科運營利潤率及凈收益一年多來首次恢復正值,產品出貨量也同比上漲62%;賽維則預計從6月開始出售的硅片已可獲取正的現金流。相對長達兩年時間的凄風苦雨,這些數據實在令人振奮。
更加可喜的是兩個趨勢愈加明確:一個是市場空間繼續向有競爭力企業傾斜。在很多企業停產、半停產情況下,有競爭力企業卻全力開工,出貨量屢創新高,“像我們英利西北公司,在5月底的時候就沒有組件可以供應”英利的人如是說。英利今年二季度出貨量達到800MW,打破光伏制造商歷年記錄。工信部統計顯示:上半年我國前7位組件廠商出貨量已超5GW,約占全國總產量45%;二是企業效益分化,有競爭力企業的毛利率正在迅速提高。今年光伏產品市場總體呈現出貨量增加,銷售額下降帶來毛利率下降的局面。據海關統計,今年上半年我國累計出口太陽能電池2.5億個,比去年同期增加46.6%,價值52億美元,下降35%。出口平均價格為每個20.7美元,下跌55.7%。但我們看到有競爭力企業的情況卻是大不同:天合和英利預計出貨量分別增長24.5%和24%,毛利率均為11-12%,而二者Q1的毛利率分別為1.7%和4.1%。總之,有競爭力企業的銷售情況明顯好轉。